سبدگردانی چیست؟
براساس قانون بازار اوراق بهادار، سبدگردان شخصیتی حقوقی است که در قالب قراردادی مشخص و به منظور کسب انتفاع، به خرید و فروش اوراق بهادار برای سرمایه‌گذار می‌پردازد. به بیان دیگر، سبدگردانی عبارت است از تصمیم‌گیری درخصوص خرید، فروش یا نگهداری اوراق بهادار به نام سرمایه‌گذار معین، توسط سبدگردان و در قالب قراردادی مشخص، با هدف کسب انتفاع برای سرمایه‌گذار.
سبد اختصاصی
منظور از سبد اختصاصی، مجموع دارایی‌های تحت مدیریت شامل وجه نقد، سهام، اوراق خزانه، صندوق‌های سرمایه‌گذاری، اوراق سکه بهار آزادی و سایر دارایی‌های مجاز است که به مشتری معینی تعلق دارد.
مالکیت دارایی‌ها
مالکیت سبد و تمامی دارایی‌های موجود در آن به طور کامل متعلق به سرمایه‌گذار است و سبدگردان صرفاً مدیریت تخصصی دارایی‌ها را در چارچوب قرارداد بر عهده دارد.
مدیریت حرفه‌ای
ترکیب دارایی‌ها، میزان تخصیص به هر دارایی و زمان خرید، فروش یا نگهداری آنها با توجه به شرایط سرمایه‌گذار و تحلیل‌های تخصصی تعیین و به صورت مستمر پایش می‌شود.
فرآیند سبدگردانی چگونه انجام می‌شود؟
سبدگردانی فرآیندی است که طی آن فرد خبره در امر سرمایه‌گذاری، با همکاری تیمی از تحلیل‌گران حرفه‌ای و براساس ویژگی‌ها، سطح ریسک‌پذیری و میزان سرمایه هر سرمایه‌گذار، سبدی متناسب از دارایی‌های متنوع برای او تشکیل داده و به صورت مستمر بر آن نظارت و اعمال مدیریت می‌کند.
همچنین با توجه به تغییر عوامل اثرگذار بر محیط سرمایه‌گذاری، تصمیمات لازم در زمینه ترکیب دارایی‌ها و مدیریت سبد، با هدف دستیابی به اهداف تعیین‌شده برای سرمایه‌گذار و افزایش ارزش سبد، توسط مدیر سبد اتخاذ می‌شود.
در یک نگاه
در سبدگردانی، سرمایه‌گذار مالک دارایی‌های خود باقی می‌ماند و مدیریت حرفه‌ای خرید، فروش، نگهداری و ترکیب دارایی‌ها را براساس سطح ریسک‌پذیری، اهداف سرمایه‌گذاری و شرایط بازار به سبدگردان واگذار می‌کند.